Cuatro entidades concentran más del 80% de créditos y depósitos, mientras especialistas plantean abrir el mercado, facilitar la portabilidad y acelerar las finanzas abiertas.
La banca peruana vive una fiesta de utilidades mientras buena parte de sus clientes sigue pagando créditos caros. El contraste es difícil de ignorar: las entidades mejoran sus retornos y operan en un mercado donde cuatro bancos concentran más de 80% de los préstamos y depósitos, mientras una persona que necesita financiamiento de consumo puede enfrentar tasas que golpean con fuerza su bolsillo.
El negocio, visto desde el usuario, parece redondo. La banca capta ahorro, presta a tasas mucho mayores y retiene al cliente dentro de un sistema donde cambiar de proveedor todavía puede ser lento o engorroso.
Hay riesgo, provisiones y costos operativos, pero cuando la rentabilidad es excepcional y los principales jugadores son los mismos de siempre, la pregunta cae por su propio peso: cuánto proviene de eficiencia y cuánto de una cancha con poca competencia.
Las cifras alimentan esa discusión. A junio de 2026, la banca múltiple registró una rentabilidad sobre el patrimonio (ROE) de 20.14%. En Estados Unidos, las instituciones aseguradas por la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) reportaron un ROE de 12.40% en el primer trimestre de 2026.
Los cortes no son exactamente iguales, pero pertenecen al mismo año y muestran una distancia amplia.
Ganancias en auge
La bonanza también se observa en soles. Al cierre del primer semestre de 2026, la banca múltiple acumuló utilidades por S/ 8,498 millones, frente a S/ 7,072 millones del mismo periodo de 2025, un incremento de 20.2%.
Los mayores resultados correspondieron a BCP, BBVA, Interbank, Scotiabank y Mibanco, de acuerdo con la información estadística de la banca múltiple reportada a la SBS.
Ese otro lado está en las tasas. El tope máximo fijado por el Banco Central de Reserva del Perú (BCRP) se sitúa actualmente en 114.13 % anual en moneda nacional. Al 27 de agosto de 2026, la SBS reportaba una tasa promedio anual de 58.38% para los créditos de consumo en soles del sistema financiero.
Sin embargo, el BCP tiene una tasa anual para operaciones específicas como el retiro o disposición de efectivo con tarjeta de crédito que llega a 112.9 %.
A ello se suma una estructura altamente concentrada. Al cierre de diciembre de 2025, BCP, BBVA, Interbank y Scotiabank reunían 82.31% de los créditos directos de la banca múltiple.
En depósitos, la participación conjunta bordeaba 82.5%. Es decir, más de ocho de cada diez soles prestados o captados por la banca múltiple pasaban por cuatro entidades.
Cuando pocos jugadores dominan el mercado, la capacidad del usuario para presionar por mejores condiciones depende de que existan alternativas reales.
Si cambiar de banco es complicado, si el historial financiero no viaja con facilidad y si un nuevo competidor tarda demasiado en entrar, la amenaza de perder al cliente pierde fuerza.
Fuente: Expreso, 13/09/26